You're not dead Eric C. You are right, as a matter of fact.))) I am a native Russian speaker. It must be "поэтому". По этому - is impossible.
Again, I think you can say both, but in different cases. Like "она шла по этому мосту и смотрела вниз, поэтому не заметила едущий на нее грузовик на огромной скорости". =)